Формула на дълга към активите (Съдържание)
- Формуляр за дълг към активите
- Примери за формула на съотношението на дълга към активите (с шаблон на Excel)
- Дълг към калкулатор на формула на съотношението на активите
Формуляр за дълг към активите
Терминът съотношение дълг към актив се използва за анализ на каква част от активите се финансира от дълговия капитал.
Бизнесът може да използва главно два източника на капитал, за да поддържа бизнеса си - собствен капитал и дълг. Бизнесът разполага с капитал или за закупуване на активи (текущи или нетекущи) или за финансиране на оперативните му разходи.
(Има различни школи на мисли за това какви задължения трябва да бъдат включени в термина Дълг
при изчисляване на съотношението на дълга към активите.
Някои от защитниците на анализаторите да разгледат всички видове задължения за включване в дълг, различен от този
общ капитал на акционерите, докато другата група са привържениците да разглеждат само лихва
носещи задължения като дълг.
Статията ще разглежда само лихвоносни задължения като дългове за обяснение на съотношението Дълг към актив.)
Формулата за съотношението на дълга към активите е -
Debt to Asset Ratio = Total Debts / Total Assets
- Общ дълг: Включва лихвоносни краткосрочни и дългосрочни дългове
- Общо активи: Включва текущи активи и нетекущи активи
Стъпка 1: - Можете да намерите лихвоносен краткосрочен дълг по раздел Текущи пасиви в частта за пасивите на баланса и дългосрочния дълг по раздел „Нетекущи задължения“ в частта за пасивите на баланса
Стъпка 2: - Можете да намерите секцията Общи активи както текущи, така и нетекущи активи от текущи и нетекущи активи съответно от страна на активите на баланса.
Стъпка 3: - След като извършите горните стъпки, за да стигнете до съотношението на дълга към активите, трябва да разделите общия дълг с общите активи.
Примери за формула на съотношението на дълга към активите (с шаблон на Excel)
Нека вземем пример, за да разберем по-добре формулата за изчисляване на съотношението на дълга към активите.
Можете да изтеглите този дълг към Asset Ratio Formula Excel шаблон тук - Дълг към активите Ratio Formula шаблон ExcelПример №1
Нека разгледаме пример за изчисляване на дълга към активите, да приемем, че компанията ABC е компания за бързооборотни стоки. В края на финансовата година Балансът на ABC изглежда така.
Решение:
Краткосрочните дългове се изчисляват като:
Краткосрочни дългове = краткосрочен заем
Краткосрочни дългове = 300
Дългосрочните дългове се изчисляват като:
Дългосрочни дългове = обезпечен дълг + срочен заем + дългосрочни дългове
- Дългосрочни дългове = 600 + 300 + 800
- Дългосрочни дългове = 1700
Коефициентът на дълга към активите се изчислява по формулата, дадена по-долу
Коефициент на дълга към активите = (краткосрочни дългове + дългосрочни дългове) / общи активи
- Коефициент на дълга към активите = (300 + 1700) / 5750
- Коефициент на дълга към активите = 2000/5750
- Коефициент на дълга към активите = 34.78%
Пример №2
Да вземем друг пример, този път вземаме финансовите отрасли на IFB. Публично търгувани акции в NSE и BSE. Фирмата IFB Industries Ltd се занимава с производство и продажба на стоки за дълготрайна употреба като перални и микровълнови фурни.
Това е балансът на IFB Industries Ltd за периода FY18 (Цифрите са в INR Lacs)
Решение:
Общите активи могат да бъдат изчислени от активите на баланса
Общо активи = 1, 08, 200 за периода, приключващ на 31 март 2018 г.
Общият дълг се изчислява като:
- Общо дългове = Заеми (15) + Други финансови пасиви (16) + Заеми (20)
- Общо дългове = 1000 + 9+ 408
- Общо дългове = 1417
Коефициентът на дълга към активите се изчислява по формулата, дадена по-долу
Коефициент на дълга към активите = Общ дълг / Общо активи
- Дълг към активите = 1417 / 1, 08, 200
- Коефициент на дълга към активите = 1, 31%
Пример №3
Нека разгледаме още един пример, компанията в примера е Dabur India Ltd. Компанията е във вертикална FMCG
Това е балансът на Dabur India Ltd за периода FY18 (Цифрите са в крони INR)
Решение:
Общите активи могат да бъдат изчислени от активите на баланса
Общо активи = 5812, 70 за периода, приключващ на 31 март 2018 г.
Общият дълг се изчислява като:
- Общо дългове = Заеми (22) + Други финансови пасиви (23) + Заеми (26)
- Общо дългове = 201, 04 + 4, 25 + 85, 49
- Общо дългове = 290, 78
Коефициентът на дълга към активите се изчислява по формулата, дадена по-долу
Коефициент на дълга към активите = Общ дълг / Общо активи
- Коефициент на дълга към активите = 290.78 / 5812.70
- Коефициент на дълга към активите = 5%
Уместност и употреба
За да може един бизнес да се развива и развива, той трябва да носи приходи, както и капиталови разходи. За това фирмите могат да вземат капитал под формата на собствен капитал или дълг. Всеки източник на капитал има предимство и недостатък.
Дългът е сравнително по-евтин в сравнение със собствения капитал за бизнеса. Но бизнесът не може да работи изцяло на дълга. Така бизнесът трябва да смеси капиталовата си структура с капитала, а част от дълга.
Има отраслови показатели за оптимална структура на капитала, които се възприемат като идеални.
Формулата за съотношение дълг към актив изчислява какъв процент от активите на бизнеса се финансира с помощта на дълга. По-малкото използване на дълга се възприема като неоптимално използване на евтин капитал, тъй като дългът е евтин разход на капитал, а разходът за лихва е приспадащ данък разход, оптималното използване на дълга в структурата на капитала ще помогне за максимално увеличаване на капитала на акционерите богатство.
В същото време свръх дългът в капиталовата структура се възприема като рисков, тъй като дългът е лихвоносни инструменти и изисква периодични плащания. Ако бизнесът не се представя добре и оперативната печалба не е достатъчна за покриване на задължението за фиксиран дълг, тогава това може да предизвика събитие в неизпълнение и да доведе компанията до фалит.
Съотношението дълг към актив се използва главно от анализатор, инвеститори. И заемодатели, които проследяват компанията за различни цели.
- Ако съотношението на дълга към активите е> 100%: Тази ситуация е изключително рискована, това означава, че компанията е ерозирала цялата си нетна стойност и прави загуби, а цели активи, както и загуби, се финансират от Дългове.
- Ако съотношението на дълга към активите е = 100%: Тази ситуация също се счита за рискова, това означава, че компанията е загубила цялата нетна стойност и всички активи са финансирани от Дълг
- Ако съотношението на дълга към активите е <100%: Тази ситуация се счита за по-малко рискова, това показва, че активите на компанията се финансират от комбинация от дълг и собствен капитал.
Няма единичен коефициент на дълга към активите, който се счита за оптимален. Компанията, която се оценява, се счита за безопасна, ако съотношението на дълга към активите е в съответствие с показателя за индустрията, в който оперира.
Формулата за съотношение дълг към активите е много важна за оценката на финансовия риск на компанията.
Дълг към калкулатор на формула на съотношението на активите
Можете да използвате следния калкулатор на дълга към активите.
| Общо дългове | |
| Общата сума на активите | |
| Формуляр за дълг към активите | |
| Формуляр за дълг към активите | = |
|
|
Препоръчителни статии
Това е ръководство за формулата за дълг към активите. Тук обсъждаме как да изчислим дълга към активите заедно с практически примери. Предоставяме също и калкулатор на съотношението на дълга към активите с шаблон за превъзходно изтегляне. Можете също да разгледате следните статии, за да научите повече -
- Формула за очаквана възвръщаемост
- Формула на съотношението за покриване на дълга
- Как да изчислим фактора на отстъпките?
- Калкулатор за Формула на съотношение Шарп